전체보기(19903)

펼쳐보기목록보기요약보기

우리 아이 재테크 적금들까 펀드들까 |경매-투자-재테크

2010-01-06 08:58

http://blog.drapt.com/eaglekim/1048001262735890534 주소복사

우리 아이 재테크 적금들까 펀드들까

서울신문 01/06 02:45



[서울신문] “우리아이 세뱃돈으로 시작할 수 있는 재테크 상품 없을까?” 새해가 되면 많은 부모들이 자녀를 위한 재테크 상품을 놓고 고민한다. 향후 학자금 등 목돈을 마련할 때 유용할 뿐 아니라 자녀들에게 경제교육도 해줄 수 있다는 점에서 일석이조인 탓이다.

시중에는 어린이와 청소년을 겨냥한 예·적금, 펀드, 보험상품이 다양하게 나와 있다. 여윳돈을 장기투자한다는 점에서는 각각의 상품들이 비슷해 보이지만 무턱대고 가입하면 목표 수익률을 한참 밑돌 수도 있으니 꼼꼼하게 따져봐야 한다.

가장 일반적인 것이 예·적금이다. 3년 만기 적금 이자율이 3~5%라는 점에서 수익성이 좋은 편은 아니지만 원금이 보장되고 안정적으로 목돈을 마련할 수 있다. 상품에 따라 우대금리를 얹어주기도 한다. 자녀에 대해 종합상해보험을 들어주기도 한다.

●예·적금 원금 보장 안정적 목돈 마련

국민은행의 ‘KB 주니어스타 적금’은 최초 가입금액이 10만원 이상으로 1년에 기본 3.2%의 금리를 제공한다. 가족 3명 이상이 국민은행 고객이면 0.2%포인트, ‘KB 주니어스타 통장’에 가입하면 0.1%포인트의 우대금리를 준다. 소아 3대 암 진단비, 응급 입원비용, 유괴·납치 위로금 등 각종 위험을 보장하는 자녀안심보험에도 가입해 준다.

우리은행의 ‘아이맘 자유적금’은 만 18세 이하 자녀를 둔 부모를 대상으로 한다. 최초 가입금액 5만원 이상으로 3~5년간 가입할 수 있다. 부모와 자녀가 함께 가입하면 0.5%포인트, 주택청약종합저축에 가입하면 0.5%포인트의 우대금리를 준다. 인터넷 동영상 강의를 10% 할인해 주기도 한다. 신한(주가,차트)은행의 ‘키즈앤틴즈 생애 첫적금’, 하나은행의 ‘신 꿈나무 적금’, 외환은행(주가,차트)의 ‘꿈 가득한 적금’, SC제일은행의 ‘자녀사랑 통장’도 있다.

예·적금 금리가 너무 낮다고 생각되면 펀드 가입도 고려해볼 만하다. 장기투자를 염두에 두고 있다면 적금보다 높은 이익을 기대할 수 있다.

펀드평가사 제로인에 따르면 이달 4일 기준으로 1년 수익률이 가장 높은 주식형 어린이펀드는 67.65%의 수익률을 올린 삼성투신운용의 ‘삼성 착한아이 예쁜아이 증권투자신탁 1A’다. KB자산운용의 ‘KB 사과나무 증권투자신탁 1’(64.57%), ING자산운용의 ‘ING 미래만들기 증권투자신탁 4’(56.76%)가 뒤를 잇는다.

해외주식형 어린이펀드 중 1년 수익률이 가장 높은 것은 신한(주가,차트)BNP파리바자산운용의 ‘신한(주가,차트)BNPP 엄마사랑 어린이 이머징스타 증권투자신탁 1A’로 87.12%의 수익률을 기록하고 있다.

어린이펀드는 최근 설정된 것보다 어느 정도 운용성과가 검증된 것을 고르는 게 좋다. 설정액이 큰 펀드를 고르는 게 다소 유리하다. 설정액 기준으로 보면 미래에셋자산운용의 ‘미래에셋 우리아이 3억만들기주식 G1’이 1조 1억원으로 가장 많고, ‘미래에셋 우리아이 세계로 적립식 증권투자신탁 K1’이 6043억원으로 뒤를 잇는다. 1년 수익률은 각각 49.21%, 49.44%다.

이수진 제로인 연구원은 “어린이펀드는 장기투자를 목적으로 하다 보니 펀드 설정 후 방치해 두는 경우가 많은데 수익을 얼마나 내는지 수시로 점검해야 기대수익률을 낼 수 있다.”고 조언했다.

●보장·투자 원할 땐 변액유니버설보험

질병이나 사고에 대해 보장도 받고, 투자도 하고 싶다면 변액유니버설보험을 고려할 만하다. 대한생명의 ‘마이키즈 변액유니버설적립보험’은 가입금액 10만원 이상으로, 매월 내고 싶은 만큼 보험료를 납입하면 이 돈을 배당플러스혼합형, 글로벌혼합형 등 8가지 펀드로 운용하는 상품이다. 계약이 끝나는 시점에 주피보험자를 자녀로 바꾸면 건강보험 기능도 한다.

0

일반/기타

펼치기댓글(0) 펼치기스크랩(2)

확장하기


전문가 2인이 보는 2010 주택시장 |부동산노트

2009-12-27 22:24

http://blog.drapt.com/eaglekim/1048001261920251557 주소복사

전문가 2인이 보는 2010 주택시장

매일경제 12/27 17:44
 




내년에 집값이 어떻게 될까?
집을 가지고 있는 사람이든, 전세를 사는 사람이든, 아니면 집을 사려고 벼르는 사람이든 모두 내년 부동산 시장에 대한 관심은 크다. 특히 국내 부동산 시장은 예기치 않은 폭락과 폭등을 숱하게 경험해서 더 그렇다. 돌이켜 보면 올해 초에는 비관적 전망 일색이었다. 심지어 '부동산 붕괴론'까지 난무했다. 만약 그때 올해 하반기에 이처럼 경기가 회복될 것이라고 예측했다면 올해가 얼마나 좋은 투자 기회가 됐을까.

다시 연말을 맞아 국내에서 손꼽히는 학계와 연구기관의 두 전문가가 내년 부동산 시장을 전망했다. 2010년 시장에 대한 불확실성은 예년 못지않게 높아 보인다. 극단적 전망보다는 신중한 시각으로 내일을 바라봐야 한다는 그들의 진단을 들어본다.

◆ 서울 통근권 집값 불안요인 상존

= 주택시장이 대폭락할지 모른다고 걱정하는 사람이 의외로 많다. 과연 그럴 가능성이 있을까?
1997년 말 IMF 경제위기가 닥쳤을 때 많은 사람이 "시세차익을 기대하는 부동산 투자의 시대는 끝났다"고 했다.

이들이 염두에 두었던 것은 일본의 경험이었다. 1990년 이후 침체되기 시작했던 일본 부동산 시장이 10년 가까이 침체되었으니, 우리나라도 최소 5년은 나쁠 것으로 본 것이다.

그러나 일본의 대중서적들이 그리는 부동산 거품 붕괴의 메커니즘이 우리나라에서는 작동하지 않았다.

작년 말 금융위기가 반복되었을 때 부동산 시장에서도 대폭락을 예언하는 사람들이 나타나 사회 분위기를 더욱 위축시켰다.

그러나 부동산 시장은 불과 6개월 후부터 가파르게 회복되기 시작했고, 잘못된 예측에 경도돼 부동산을 헐값에 팔았거나 제때 사지 못한 사람들은 큰 손해를 보았다.

부동산 대폭락론은 일본 대중서적들의 '그림'을 기본으로 해서, 우리나라 상황을 덧붙인 주장이다. 대폭락론이 내세우는 논리와 증거들의 한 조각 한 조각에는 약간씩의 과장과 무리한 의미부여가 있고, 이런 조각들이 가중돼 결과적으로는 큰 오류를 낳는다.

자산 가격에 거품이 있는지 없는지는 아무도 모른다. 거품이란 자산의 내재가치를 초과해서 높게 형성되는 가격인데, 미래를 완벽히 예측하기 전에는 내재가치를 정확히 알지 못하기 때문이다. 그렇더라도 자산가격이 근거 없이 부풀려 있다면 외부적 충격에 매우 취약할 수밖에 없다.

그러나 참여정부가 내놓았던 수십 개의 대책들과, 세계적인 금융위기를 견디어낼 정도의 가격이라면 비누거품처럼 허망한 것으로 보기는 힘들다.

또 거품이 꺼졌다면 자산 가격이 쉽게 회복되지 못한다. 일본은 1990년에서 2005년 사이에 전국 평균 지가가 약 4분의 1 수준으로 지속적인 하락세를 보였던 데 비해 우리나라 부동산 시장은 유례없는 경제 위기들을 맞고서도 아주 빠르게 회복되었다. 이런 가격 동향이 가격 거품에 대한 명확한 반증이다.

현재 부동산 가격에 거품이 의심될 정도로 높다는 주장은 설득력이 낮다. 1995년 말을 기준으로 하여 근로자 가구 소득 대비 주택 가격 추이를 나타낸 그래프를 보자.


1995년을 기준으로 한 이유는 이때 누가 보더라도 주택 가격이 안정돼 있었기 때문이다.

1995년의 소득 대비 주택 가격 비율 지수를 1로 할 때, 2008년 말의 전국 평균 지수는 0.8, 서울은 1.04에 불과하다. 서울 강남의 지수가 1.21로 높지만, 이는 1990년 전후의 지수 값이 2 이상 되었던 것에 비하면 많이 낮다.

주택 가격이 "너무 높았다"고 비교적 자신 있게 말할 수 있었던 때가 1990년이었다면, 현재의 주택 가격은 그 수준에 한참 미달한다. 주택 가격도 올랐지만, 소득은 더 많이 올랐기 때문이다.

'부동산은 심리'라는 말이 있지만, 수급을 거슬러가는 심리는 유지될 수 없다. 1980년대 말의 주택 가격이 높았던 것은 3저 호황의 여파로 수요가 많기도 했지만 주택 분양가 규제 때문에 공급이 부족했기 때문이다.

90년대의 주택 가격 안정은 주택 200만호 건설 계획과 준농림지 운용으로 주택 공급이 획기적으로 늘었던 데 기인한다. 2001년부터 주택 가격이 오른 것은 경기회복과 저금리에 더불어 경제위기 중 주택 건설이 부진하여 공급이 줄었던 것이 원인이다.

수급이 핵심이라는 차원에서 볼 때 적어도 서울 통근권의 주택 가격은 대폭락보다는 가격 급등을 걱정해야 하지 않을까 한다.

서울 및 수도권 주택 수급 사정을 보자. 2003년까지 연간 주택 건설이 수도권 전체로는 25만호, 서울에서는 10만호를 상회하던 데서 2004년 이후에는 급속히 줄었다.

특히 서울의 주택 공급이 절반 이하로 줄어든 상태가 6년째 지속되고 있다. 주택 공급이 이처럼 줄었기 때문에 서울 통근권의 주택 가격이 항상 불안하다. 수급 여건을 개선하지 않고서는 주택 가격 급등이 언제라도 가능하다.

좀 더 장기적인 시각에서 인구 감소와 고령화가 주택 수요를 줄이고 가격을 하락시키는 효과를 걱정하는 사람들도 있다. 실제로 우리나라 인구는 2020년대에 줄기 시작한다.

그러나 그때 이후에도 소득이 증가하고, 가구 수가 늘어나기 때문에 주택 수요는 여전히 증가한다는 연구 결과들이 있다. 실제로 서울시 인구는 1990년대 후반부터 줄어들기 시작했지만, 주택 가격이 여전히 오름세라는 것을 참고할 수 있다.

정부는 DTI 규제 등으로 억지로 수요를 줄이려 하기보다는 다소 무리가 있더라도 향후 몇 년간은 보금자리주택과 같은 주택 대량공급 정책에 치중하여야 한다.

또한 모든 것을 공공부문에 맡겨둘 수 없으며 민간부문의 주택공급도 촉진해야 한다.

이를 위해 주택분양가 규제의 폐지, 재건축 활성화를 위한 지원, 그리고 택지공급 확대 등의 대책들이 추진되어야 할 것이다.

◆ 수도권 중소형은 공급부족 심각

= 글로벌 금융위기 여파로 '대폭락설'이 대두되는 등 암울하게 시작했던 2009년 부동산시장은 당초 예상을 뒤엎고 연착륙에 성공하였다.

물론 이러한 연착륙은 정부의 재정투자 확대와 저금리 정책 등 위기 대응 정책의 효과가 컸다.

부동산시장 전망에는 일반적으로 거시경제 변수, 시장 내의 수급상황, 정책 변수를 주요 고려 대상으로 삼는다. 그러나 최근에는 참여 주체들의 심리적 요소도 매우 중요해지고 있다.

2010년 부동산시장의 주요 변수를 살펴보면 다음과 같다.

우선 거시적 변수로는 첫 번째로 경제성장률을 들 수 있다. 글로벌 금융위기의 여파에도 불구하고 2010년 한국경제는 4~5%의 경제 성장률이 예견되고 있다. 이는 부동산 수요 회복에 긍정적 신호임에는 틀림없다.

그러나 또 다른 변수인 대출 여건과 금리는 하방 압력이 크다. 또 대출 규제가 시장에서 즉각적인 효과를 발휘하자 담보인정비율(LTV)에 이어 총부채상환비율(DTI)까지 이미 시장에 적용되고 있는 상황이다.

금리는 경기회복에 따라 상승이 불가피하다. 물론 금리는 상승폭과 상승 시기에 따라 그 영향이 다를 것으로 예상된다. 대부분의 연구기관들은 2010년 금리 인상 시기를 1분기쯤으로 예상하고 있다. 폭은 크지 않을 것으로 예상하지만 부동산 가격 상승 정도가 금리정책의 주요 변수가 될 것이라는 데는 별 이견이 없는 듯하다.

우선 금리인상이 2010년 1분기에 이루어진다면 2009년 4분기 부동산 가격의 하락 및 약보합세는 유지될 가능성이 크다. 또한 이자부담으로 매물이 늘어날 가능성도 높다.

그러나 경기회복이 지속되고 금융시장이 안정된다면 기준금리는 상승해도 신용 스프레드가 축소되어 최종 대출자의 대출 부담은 다소 완화될 것이다. 금리 인상 폭이 커진다면 금리는 내년 시장의 악재로 작용할 것이다.

또 다른 변수는 바로 토지보상금이다. 보금자리주택 건설로 대대적인 보상자금이 또다시 시장에 유입될 전망이다. 결국 금융 규제는 자신의 소득으로 집을 구매해 보려는 중서민층의 주택 구입을 어렵게 할 가능성이 크다.

그렇다면 정책 변수는 어떠한가. 부동산시장의 특성상 정부 정책이 미치는 영향이 매우 크다.

최근 1~2년간은 시장 회복을 위해 정부가 규제 완화책을 구사해 왔다. 비록 2010년이면 위기상황에서 취해졌던 각종 양도세 혜택 등이 종료되지만 분양가상한제의 폐지 여부와 지자체장 선거에 따른 개발 공약 등이 새롭게 정책 변수로 등장할 예정이다.


가격 변동에 가장 영향을 직접적으로 주는 요인은 역시 시장 내 수급 관계라고 할 수 있다.

특히 공급은 주택산업이 갖는 타임래그로 인해 수요 증가에 즉각적으로 대응할 수 없다는 딜레마가 있다.

한국건설산업연구원의 연구 결과에 의하면 입주 물량 기준으로 볼 때 2010~2012년까지 약 3만~8만호 정도 아파트 공급 부족이 예상되며 2010년보다는 2011년이 더 부족할 것으로 예상되고 있다.

물론 주택 부족은 전국적인 현상이 아닌 수도권에 국한된 상황이며 대형보다는 중소형에 국한되는 문제이다. 12만호에 이르는 미분양을 두고 주택의 과잉공급을 이야기하지만 필요한 곳에 구입 가능한 주택의 부족은 여전히 해결되지 않았다.

마지막으로 심리적 요인이다. 최근의 부동산시장은 2001년 상황과 매우 흡사하다. 외환위기 이후 부동산 가격이 급등하였던 경험은 부동산시장 내 참여 주체들에게 강한 학습 효과를 주었다.

심리적 요인은 시장의 수급 상황을 빠르게 변화시킨다. 실질적인 소득 증가가 아닌 심리적 불안감이 부동산에 대한 선매 수요로 빠르게 전환되기 때문이다.

그러나 심리적 요인이 악재가 중첩될 경우 시장의 침체를 가속화시키는 양날의 칼이라는 점도 주목할 필요가 있다.

1

일반/기타

펼치기댓글(0) 펼치기스크랩(4)

확장하기


[뉴밀레니엄 10년] 중산층 무너지고 부자-빈자의 사회로 |부동산노트

2009-12-22 08:49

http://blog.drapt.com/eaglekim/1048001261439374707 주소복사

[뉴밀레니엄 10년] 중산층 무너지고 부자-빈자의 사회로

한국일보 12/20 21:16
 
고용불안·부동산 폭등…
소득 불평등, 환란 직후보다 높아져
"공동체적 성장 모색해야 할때" 지적
외환위기의 상처를 딛고 경제 발전과 선진국으로의 도약을 꿈꾸며 시작했던 밀레니엄. 불행하게도 첫 10년의 가장 두드러진 경제적 결과는 양극화 심화였다. 부자는 더 부유해진 반면, 가난한 사람은 더 가난해졌다. 대신 경제의 중추인 중산층은 허약해졌다. 전문가들은 "양극화 해결 없이 우리 사회의 미래는 없다"고 경고하고 있다.

경제의 '양 극단화'는 각종 통계로도 확인된다. 소득불평등도를 나타내는 '지니계수'는 1에 가까울수록 불평등이 심하다는 뜻. 2003년 0.292 수준이던 시장소득 기준 지니계수는 지난해 0.317로 역대 최고치를 기록했다. 이는 외환위기 직후, 빈곤층이 대거 양산됐던 1998년 0.314보다 높은 수준이다.

상위 20%의 소득을 하위 20%로 나눈 '소득 5분위 배율' 역시 통계가 시작된 2005년 8.31에서 지난해 8.67까지 벌어졌다. 상위 20%가 하위 20%보다 8.67배 더 번다는 얘기다. 반면, 97년 51.5%이던 소득수준 기준 중산층 비중은 2007년 43.7%로 10년 사이 7.8%포인트나 줄었다. 같은 기간 19.9%에서 26.3%로 크게 늘어난 저소득층으로 흡수된 것이다.


도대체 10년간 우리에게는 무슨 일이 벌어졌길래 이토록 양극화가 심화된 걸까. 우선 3차례의 버블, 즉 IT버블(2000년), 카드버블(2003년), 부동산버블(2005~2006년)을 잇따라 거치면서 중산층이 무너지고 빈곤층이 양산된 점을 들 수 있다.

하지만 전문가들은 보다 구조적인 배경에 주목한다. 대외적으로 세계적인 신자유주의 물결과 중국 저임금경제의 부상은 우리 사회에 심각한 고용불안을 야기했다. 외환위기 후 '노동 유연성'을 표방하며 강요된 신자유주의 정책은 수많은 비정규직을 양산했고, 이들은 거대 저소득층을 형성했다. 또 특히 우리나라는 중국산 저가품 공세의 직접 충격을 받으면서 기술 우위를 갖추지 못한 저임금 노동력 산업이 설 자리를 잃어 버렸다.

대내적으로는 부동산에 편중된 자산구조가 양극화 심화의 주범이 됐다. 상위 10% 계층이 전체 부동산의 40% 이상을 가진 구조에서 주기적으로 반복되는 부동산 가격 급등은 '빈익빈 부익부' 현상을 더욱 심화시키고 있다. 대기업 위주의 성장 정책으로 중소기업ㆍ자영업 등이 뒤쳐지면서 '고용 없는 성장'이 심화되는 것도 무시 못할 요인이다.

박승 전 한국은행 총재는 "지난 10년의 구조가 지속되는 한, 성장률은 높아져도 대다수 서민의 생활수준은 낮아지는 괴리 현상은 계속될 것"이라며 "서비스업 중심의 고용흡수적 성장 정책 등을 통해 경제성장과 분배가 함께 고려되는 '공동체적' 성장을 모색해야 할 때"라고 지적했다.

1

일반/기타

펼치기댓글(0) 펼치기스크랩(4)

확장하기




맨위로

처음으로 12345678910다음 맨끝으로